Image of ANALISIS ABNORMAL RETURN REKSADANA SAHAM DI PASAR MODAL INDONESIA: PENDEKATAN MODEL ASSET PRICING DAN DETERMINAN ALPHA

Text

ANALISIS ABNORMAL RETURN REKSADANA SAHAM DI PASAR MODAL INDONESIA: PENDEKATAN MODEL ASSET PRICING DAN DETERMINAN ALPHA

Penelitian ini bertujuan untuk membantu investor dalam memilih reksadana saham dengan mengukur kinerja reksadana melalui nilai alpha, menggunakan pendekatan Asset Pricing Model, serta menganalisis faktor-faktor yang memengaruhinya. Data yang digunakan berupa data bulanan dari populasi reksadana saham aktif di Indonesia selama periode 2009-2024. Hasil penelitian menunjukkan bahwa sebagian besar reksadana saham tidak mampu menghasilkan alpha positif secara konsisten, sehingga tidak memberikan keunggulan kinerja dibandingkan pasar. Variabel beta, rasio sharpe, dan jumlah produk yang dikelola terbukti berpengaruh signifikan terhadap alpha. Sementara itu, variabel usia reksadana, ukuran dana kelolaan, biaya manajemen, dan struktur tim pengelola tidak menunjukkan pengaruh yang signifikan. Temuan ini memberikan implikasi penting bagi investor, regulator, dan manajer investasi dalam merancang strategi pengelolaan dan evaluasi kinerja reksadana saham di pasar modal Indonesia.

Availability
300076777677RLC MM (Rak Tesis)Available
Detail Information
Series Title
-
Statement of Responsibility
Call Number
7677
Publisher
Salemba, Jakarta : Magister Manajemen FEB UI.,
Collation
xii, 67 p. : ill. ; 30 cm.
Language
Indonesia
ISBN/ISSN
-
Classification
650
Content Type
-
Edition
-
Subject(s)
Tesis
Manajemen Pasar Modal
Equity Mutual Funds
Fama-French
Alpha
CAPM
Performance Determinants
Specific Detail Info
Contact Library to get the hard file
Other version/related

No other version available

File Attachment
No Data
Comments
You must be logged in to post a comment